近年来，金融业资产治理营业生长迅速，成为金融系统内最具活力的部分，掀起了“大资管”的时代浪潮。据统计，阻止2018年底，中国资产治理营业总规模凌驾50万亿，陪同着刷新开放的生长的脚步，资产治理营业迎来最佳的生长机缘，同时也给税务机关和金融企业带来了不小的税务挑战。为了加大企业投资动力，也为了勉励资管营业更好地生长，国家针对部分情形、部分产品出台了一系列的税收优惠政策，然而误适用税收优惠也会带来潜在的税收危害。
症状：大额股息盈利免税申报引注重
M公司是一家金融企业，谋划规模除了自有的营业还包括遵照有关执法从事资金运用营业。日前，国家税务总局深圳市税务局税务职员在一样平常的税务检查中，发明了M公司以前年度的企业所得税申报表附表中《免税、减计收入及加计扣除优惠明细表》股息盈利享受免税优惠的金额较大，引起了税务职员的注重。
于是税务职员紧随着追溯到《切合条件的住民企业之间的股息、盈利等权益性投资收益优惠明细表》，审查了每一笔投资收益对应的“被投资企业”与“依决议归属于本公司的股息、盈利等权益性投资收益金额”。
发明了M公司有部分投资收益是不切合税收优惠政策的划定的。
诊断：投资收益税收优惠享受太大意
在多次相识企业的投资营业内容后，税务职员发明，M公司享受的税收优惠中有一部分是通过委外投资的模式举行资产投资治理营业，再通过资产治理人世接投资住民企业，取得一连持有住民企业果真刊行并上市流通的股票凌驾12个月的股息盈利约9000万元，并且做了优惠免税处理。
《中华人民共和国企业所得税法实验条例》八十三条中对股息盈利的税收优惠举行了划定，“企业所得税法第二十六条第(二)项所称切合条件的住民企业之间的股息、盈利等权益性投资收益，是指住民企业直接投资于其他住民企业取得的投资收益。
企业所得税法第二十六条第(二)项和第(三)项所称股息、盈利等权益性投资收益，不包括一连持有住民企业果真刊行并上市流通的股票缺乏12个月取得的投资收益。”
M公司对政策掌握不到位以至于误将所有一连持有凌驾12个月上市公司股息盈利均作为免税收入，却忽略了政策中划定的“直接投资”的要害，M公司通过投资资产治理产品取得股息、盈利等权益性投资收益现实上是间接投资，不切合直接投资的划定。
在税务职员与M公司的重复相同与盘算后，确认M公司应该快要几年误享受税收优惠的9000多万元作企业所得税的纳税调增，并且补缴响应的税款。
要点剖析：
本案中从形式上看，M公司并不是“直接”投资住民企业，而是通过资产治理人“间接”投资住民企业，因此不切合《企业所得税法》及着实施条例划定的股息盈利免税的条件。若是深究本案的营业实质，事实上投资源案上市公司的主体为M公司，资产治理人只是一个执行者，并不是现实的投资者，凭证税收实质重于形式的原则，M公司是有权就其通过资产治理人持有的上市公司的股息盈利收入作为免税收入处理。
实践中，随着大宗的新型营业泛起，此类税务危害也越来越多，现在税务机关是凭证形式上认定照旧凭证营业的实质举行认定并无统一的标准，因此建议企业在做相关的税务处理时实时与税务机关举行相同，须要时也可以咨询税务专家。
泉源：深圳税务
